Инвестиционная деятельность это процесс обеспечивающий преобразование одних видов ресурсов в другие и их накопление. Каждый процесс включает в себя лиц, которые ведут его. Таких лиц называют участниками процесса. Главными участниками инвестиционной деятельности будут являться инвесторы, физические и юридические лица (банки, страховые компании и т.п.).
Объекты и субъекты инвестиционной деятельности это лица (субъекты), инвестирующие капитал в активы (объекты), удовлетворяющие их инвестиционным целям.
Субъекты
Субъектом инвестиционной деятельности является физическое либо юридическое лицо, вовлеченное в инвестиционные отношения. Субъект это прямой участник процесса и одна из сторон инвестиционной сделки.
Каждый субъект (участник), характеризуется несколькими характерными особенностями:
- наличие инвестиционных ресурсов
- желание предоставить собственный капитал в инвестиционных целях
- использование определенных инвестиционных инструментов и механизмов
- особое инвестиционное поведение.
Именно от того какой субъект с каким объектом взаимодействует, от того каков характер этих отношений и происходит классификация участников данного процесса.
Необходимо оговориться, что отношения между субъектами инвестиционной деятельности определяются инвестиционным контрактом. В договоре прописываются условия, обязанности и ответственность сторон, а также срок его действия. Очень важно наличие пункта раскрывающего процедуру изменений текущих договоренностей, либо невозможность их изменения соответственно.
Финансовое инвестирование характеризует в основном его основная цель – это получение прибыли, а также активы, благодаря которым она извлекается. Местом для вложения капитала инвесторы выбирают ценные бумаги и финансовые инструменты.
Субъекты финансовой инвестиционной деятельности:
- брокерские и управляющие компании, трейдеры, дилинговые центры
- страховые компании
- юридические компании
- институциональные и частные инвесторы
- банки и прочие кредитные организации
- авторы идеи.
При прямых вложениях, инвесторов в первую очередь интересуют реальные объекты экономики. В такой ситуации запускается цепочка инвестиционной деятельности, включающая в себя огромное количество участников (заказчики работ, исполнители или подрядчики, инвесторы, поставщики и др.).
Субъектами (участниками) прямой инвестиционной деятельности являются:
- заказчик работ, автор инвестиционного проекта либо бизнес идеи
- исполнители работ, подрядчики
- поставщики материалов, сырья, оборудования
- частные и другие инвесторы
- пользователи инвестпроекта
- соинвесторы
- страховые организации
- кредитные учреждения, банки, фонды, предоставляющие финансирование
- меценаты.
Объекты
В условиях глобальной экономики и её движения в сторону освоения цифровых технологий и их коммерциализации, объектом инвестиций способен стать актив, который ещё несколько лет никто не рассматривал как потенциальный источник дохода.
Объектом инвестиционной деятельности является актив, выраженный в материальной либо нематериальной форме и способный удовлетворить запросы инвестора.
Главный и основной объект инвестирования это инвестиционная идея, выраженная в форме инвестиционного проекта/бизнес-плана/инвестиционной стратегии/инвестиционного актива.
В многообразии инвестиционных предложений, которые существует на рынке, классификация объектов инвестирования достаточно проблематична.
Критерии оценки:
- размер ожидаемой прибыли
- величина существующих инвестиционных рисков
- период вложений или срок получения инвестиционного дохода
- форма актива.
Далее, подробно рассмотрим актуальные объекты инвестиционной деятельности с примерами.
В нашей стране наиболее распространены и доступны финансовые инвестиции. Их популярности способствует низкий порог для входа, доступность некоторых инвестиционных стратегий и инструментов для заработка даже для новичков.
И так, видами объектов финансовой инвестиционной деятельности считаются:
- ценные бумаги (ключевой актив фондовых рынков, наибольшей популярностью обладают акции и облигации. Эти объекты инвестирования всем хорошо известно. Их покупка может осуществляться как с целью получения дохода, так и с целью участия в управленческой деятельности компании, бумаги которой были приобретены)
- производные финансовые инструменты
- передача собственного капитала в доверительное управление управляющей компании (подходит для начинающих инвесторов с небольшим опытом)
- инвестирование в ПАММ/ПИФ.
Для крупных и более опытных инвесторов прекрасно подходят активы, обладающие материальной формой и находящиеся в сфере реальной экономики.
Объектами реальной инвестиционной деятельности выступают:
- объекты землепользования
- организация как имущественный комплекс
- транспорт и объекты инфраструктуры (любой
- транспорт кроме легкого, сети энергоснабжения, трубопроводы, коммуникации)
- инвестиционная недвижимость.
Всё больше и быстрее развиваются сферы интеллектуального инвестирования и вложения в нематериальные активы. Век высоких технологий и запросы обычных граждан диктуют моду. Инвесторы, со своей стороны, не хотят упускать возможности для обогащения и поэтому объектами инновационной инвестиционной деятельности выступают:
- объекты рекламы и статуса: торговые марки и бренд, деловая репутация, корпоративная политика, условия труда
- уникальный опыт, передовые технологии и оригинальные решения
- новые вехи в организации трудового процесса
- лицензии, авторские права, патенты
- программное обеспечение.
